Likviditetskoeffisient: Formelen på balanse og normativ verdi

En av indikatorene for selskapets virksomhet erlikviditetsnivå. Det vurderer organisasjonens kredittverdighet, sin evne til å være full og beregnet på forpliktelser i tide. Flere detaljer om hvilke likviditetsforhold som eksisterer, formler for en ny balanse for beregning av hver indikator er presentert i artikkelen under.

hjerte

Likviditet er graden av dekning av gjeld av selskapets eiendeler. Sistnevnte er delt inn i grupper avhengig av konverteringsperioden til kontanter. Ifølge denne indikatoren er det anslått:

• Firmaets evne til å reagere raskt på økonomiske problemer;
• evne til å øke eiendeler med vekst i salgsvolum;
• evnen til å tilbakebetale gjeld.

Likviditetsgrader

Utilstrekkelig likviditet uttrykkes i fraværmuligheter til å betale gjeld og gjeld. Det er nødvendig å selge anleggsmidler, og i verste fall - å likvide organisasjonen. Forverringen i den økonomiske situasjonen er reflektert i en reduksjon av lønnsomheten, tap av kapitalinvesteringer til eiere, forsinkelse i betaling av renter og en del av hovedstolsgjelden på lånet.

Faktoren for akutt likviditet (formelen forbalanse for oppgjør vil bli presentert nedenfor) gjenspeiler forretningsenhetens evne til å betale av gjelden fra tilgjengelige midler i regnskapet. Gjeldende solvens kan påvirke forholdet til kunder og leverandører. Hvis foretaket ikke er i stand til å tilbakebetale gjelden til rett tid, oppstår den fortsatte eksistensen av tvil.

Eventuelt likviditetsforhold (balanseformelfor beregning vil bli presentert nedenfor) bestemmes av forholdet mellom eiendeler og forpliktelser i organisasjonen. Disse indikatorene er delt inn i fire grupper. På samme måte er det nødvendig med likviditetsforhold (en formel for balansen for beregning for analyse av aktiviteter) for fast og sakte realiserbare eiendeler og forpliktelser.

eiendeler

Likviditet er egenskapen til eiendombedrifter å få en viss inntekt. Hastigheten av denne prosessen gjenspeiler bare likviditetsforholdet. Formelen for balansen for beregningene vil bli presentert senere. Jo mer det er, jo bedre er bedriften "på sine føtter".

Vi vil rangere eiendeler med hastigheten på konverteringen til kontanter:

• penger på kontoer og på kassekontoret;
• veksler, egne verdipapirer;
• utestående gjeld til leverandører, utstedte lån, verdipapirer av andre foretak;
• forsyninger;
• utstyr;
• strukturer;
• WIP.

Nå deler vi eiendelene inn i grupper:

• A1 (den mest likvide): Fond i kontanter og på konto i banken, Andeler i andre foretak.

• A2 (raskt solgt): Kortsiktig gjeld av motparter.

• А3 (sakte realisert): aksjer, WIP, langsiktige finansielle investeringer.

• A4 (vanskelig å selge) - anleggsmidler.

En bestemt ressurs refererer til den ene eller den andre gruppenavhengig av graden av bruk. For eksempel, for en maskin-bygningen fabrikken dreiebenk vil referere til "råvareaksjer", og enheten laget spesielt for utstillingen - til langsiktige eiendeler med en levetid på flere år.

gjeld

Likviditetsforholdet, formelen for balansen er presentert nedenfor, bestemmes av forholdet mellom eiendeler og gjeld. Sistnevnte er også delt inn i grupper:

• P1 - de mest etterspurte forpliktelsene.
• P2 - lån med gyldighet på opptil 12 måneder.
• P3 - andre langsiktige lån.
• P4 - reserver av bedriften

Linjene i hver av disse gruppene skal sammenfalle med likviditetsnivået av eiendeler. Derfor, før du utfører beregningene, er det ønskelig å modernisere regnskapet.

Likviditet i balansen

For ytterligere beregninger er det nødvendig å sammenligne de monetære estimatene til gruppene. I dette tilfellet må følgende forhold tilfredsstilles:

• A1> П1.
• A2> Π2.
• A3> P3.
• А4 <П4.

Hvis fra de listede forholdene den førstetre, så fjerde vil bli gjort automatisk. Imidlertid kan mangelen på midler til en av gruppene av eiendeler ikke kompenseres av en overabundance for en annen, da hurtigselgere ikke kan erstatte langsiktige eiendeler.

For å gjennomføre en omfattende vurdering beregnes det totale likviditetsforholdet. Formel etter balanse:

L1 = (A1 + (1/2) * A2 + (1/3) * A3) / (П1 + (1/2) * П2 + (1/3) * П3).

Den optimale verdien er 1 eller flere.

Informasjonen som presenteres på denne måten, mangler i detalj. En mer detaljert beregning av solvens utføres av en gruppe indikatorer.

Gjeldende likviditet

En forretningsenhets evne til å tilbakebetale kortsiktig gjeld på bekostning av alle eiendeler viser det nåværende likviditetsforholdet. Formel etter balanse (linjenumre):

Ktl = (1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530).

Det er også en annen algoritme hvor det nåværende likviditetsforholdet kan beregnes. Formel etter balanse:

K = (OA - langsiktige DZ - gjeld av grunnleggerne) / (multipler) = (A1 + A2 + A3) / (Π1 + Π2).

Jo høyere verdien av indikatoren er, desto bedresoliditet. Dens normative verdier beregnes for hver bransje, men svinger i gjennomsnitt innen 1,49-2,49. En verdi på mindre enn 0,99 indikerer at selskapet ikke er i stand til å avgjøre i tide, og mer enn 3 - en høy andel ubrukte eiendeler.

Koeffisienten reflekterer solvensenorganisasjoner ikke bare i øyeblikket, men også i ekstraordinære forhold. Det gir imidlertid ikke alltid et komplett bilde. I handelsvirksomhet er indikatorens verdi mindre enn den normative, mens for produksjonsvirksomheter er det vanligvis mer.

Urgent likviditet

En forretningsenhets evne til å tilbakebetale forpliktelser på bekostning av raske eiendeler, ut fra varelager, reflekterer forholdet mellom umiddelbar likviditet. Formel etter balanse (linjenumre):

Ksl = (1230 + 1240 + 1250) / (1500-1550-1530).

eller:

K = (ganger. DZ + ganger. Finvlozheniya + DS) / (antall ganger. Lån) = (A1 + A2) / (Π1 + Π2).

Ved beregning av denne koeffisienten, som forrige, blir ikke reserver tatt i betraktning. Fra et økonomisk synspunkt vil implementeringen av denne gruppen av eiendeler gi selskapet de fleste tap.

Den optimale verdien er 1,5, minimumsverdien er 0,8. Denne indikatoren gjenspeiler andelen gjeld som kan dekkes fra kontantinntekter fra nåværende virksomhet. For å øke verdien av denne indikatoren bør øke mengden av egne midler og tiltrekke seg langsiktige lån.

Som i forrige tilfelle, verdien av indikatorenmer enn 3 indikerer en irrasjonell organisert kapitalstruktur, som skyldes langsom lageromsetning og vekst av kundefordringer.

Absolutt likviditet

Evnen til en forretningsenhet å tilbakebetale gjeld på grunn av kontantstrøm reflekterer kontanter forholdet. Formel etter balanse (linjenumre):

Cal = (240 + 250) / (500-550-530).

Den optimale verdien er mer enn 0,2, minimumsverdien -0.1. Det viser at 20% av organisasjonens presserende forpliktelser kan tilbakebetales umiddelbart. Til tross for rent teoretisk sannsynlighet for fremveksten av behovet for den akutte tilbakebetaling av alle lån, er det nødvendig å kunne beregne og analysere det absolutte likviditetsforholdet. Formel etter balanse:

K = (kortsiktig finans + DS) / (korte lån) = A1 / (Π1 + Π2).

Beregningene bruker også kritisk likviditetsforhold. Formel etter balanse:

Kkl = (A1 + A2) / (П1 + П2).

Andre indikatorer

Manøvrerbarhet av hovedstaden: А3 / (АО - А4) - (П1 + П2).

Dens reduksjon i dynamikken ses som en positiv faktor, siden en del av midlene frosset i produksjonslager og kundefordringer frigis.

Andel av eiendeler i balansen: (balanse totalt - A4) / balanse totalt.

Tilgang med egenkapital: (P4 - A4) / (JSC - A4).

Organisasjonen må ha minst 10% av sine egne finansieringskilder i kapitalstrukturen.

Netto arbeidskapital

Denne indikatoren gjenspeiler forskjellen mellomomløpsmidler og lån, leverandørgjeld. Dette er den delen av hovedstaden som er dannet av langsiktige lån og egenkapital. Formelen for beregning er:

Netto kapital = OA - Kortsiktige lån = side 1200 - side 1500

Overskudd av omløpsmidler over gjeldDet indikerer at selskapet er i stand til å nedbetale gjeld, har reserver for ekspansjon. Den normative verdien er større enn null. Mangelen på arbeidskapital indikerer at organisasjonen mangler tilbakebetaling av forpliktelser og et betydelig overskudd - om irrasjonell bruk av midler.

eksempel

På balansen i bedriften er:

• Kontanter (DS) - 60 000 rubler.
• Kortsiktige investeringer (КФВ) - 27 000 gni.
• Kundefordringer (ДЗ) - 120 000 rubler.
• OS - 265 tusen rubler.
• NMA - 34 tusen rubler.
• Varebeholdninger (PZ) - 158 000 rubler.
• Langsiktig lån (CZ) - 105 000 rubler.
• Kortsiktige lån (CC) - 94 000 rubler.
• Langsiktig lån - 180 tusen rubler.

Det er nødvendig å beregne det absolutte likviditetsforholdet. Beregningsformel:

Cal = (60 + 27) / (105 + 94) = 0,4372.

Den optimale verdien er mer enn 0,2. Virksomheten er i stand til å betale 43% av gjelden på bekostning av midler på bankkontoen.

Beregn forholdet mellom likviditet. Formel etter balanse:

KSL = (50 + 27 + 120) / (105 + 94) = 1,09.

Minimumsverdien til indikatoren er 0.80. Dersom selskapet benytter alle tilgjengelige midler, inkludert gjeld skyldnere, vil dette beløpet være 1,09 ganger de eksisterende forpliktelser.

Vi beregner det kritiske likviditetsforholdet. Formel etter balanse:

Kkl = (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) = 1,628.

Tolkning av resultater

I seg selv bærer koeffisientene ikke en semantisklast, men i sammenheng med tidsintervaller beskriver de i detalj virksomhetens virksomhet. Spesielt dersom de suppleres med andre estimater og en mer detaljert vurdering av eiendeler som regnskapsføres i en bestemt linje i balansen.

Illikvide aksjer kan ikke raskt realiseres eller brukes i produksjon. De bør ikke tas i betraktning ved beregning av nåværende likviditet.

I organisasjonen som er en del avholdingsgruppe, beregnes ikke beregningen av likviditetsforholdsindikatorer for intern kundefordringer og leverandørgjeld. Solvensnivået er bedre bestemt av det absolutte likviditetsforholdet.

Mange problemer vil føre til en overestimering av eiendeler. Inkludering i beregningen av innsamling av usannsynlig gjeld fører til feil (redusert) vurdering av solvens, og oppnår falske data om organisasjonens økonomiske stilling.

På den annen side er det vanskelig å oppnå de normative verdiene for likviditetsindikatorer, med unntak av eiendeler fra beregningen av sannsynligheten for å innhente inntekt som er lav.